以太坊價格 以太坊價格
Ctrl+D 以太坊價格
ads

NCE:觀察丨解讀Balancer“n維自動做市商”機制

Author:

Time:1900/1/1 0:00:00

來源:金色財經,作者:Jason

繼Compound大熱之后,又有一個Defi協議備受關注,那就是Balancer協議。所謂的Balancer協議,本質上就是一個n維自動做市商,它由一個自動化投資組合管理器、一個流動性服務提供商、以及一個價格傳感器構成的。該協議的主要目標是在更高層次上利用各種套利機會自動重新平衡用戶的投資組合,從而產生極高的投資回報。

n維自動做市商也是算法金融領域里一個經過深入研究的主題。基本上,自動做市商的算法設計了各種交易需要遵循的規則,以允許交易自動被執行。該算法可以讓用戶自動的交換數字資產,來構建去中心化的數字資產交易所。它是建立在一種函數之上的,即依據兩個或多個資產的可用數量來建立一種預先定義的價格組合。與基于訂單簿的傳統交易所不同,交易者是與一個資產池、而不是與某個特定的對手方交易。該算法不需要中心化的機構介入,而是將用戶的資產匯集成資金池,根據資金池的資產配置,通過智能合約一定的算法來自動報價,成交用戶的買賣單,從而達到了資產交換的目的。

幣情觀察室 | 巧用STOCHRSI玩轉幣圈:4月21日15:00,行情大V梭哈學院做客金色財經《幣情觀察室》直播間,將分享《巧用STOCHRSI玩轉幣圈》,欲觀看直播掃描下圖二維碼即可![2020/4/21]

由此看來,Balancer協議設計的基礎其實是建立在“池”的概念上的。這個“池”通常也被稱為是“流動性池”,可以代表流動性單位或數量,它是幾個數字資產的組合,就像一組不同代幣一樣。而Balancer的過人之處在于采納了“自動做市商”這個想法并對其進行了概括、總結和拓展,使其成為n維的。Balancer的“池”中可以有兩個以上的加密資產,并且Balancer使用公式V=∏BtWt來度量給定“池”中的余額,這個等式基本上表示“池”中所有代幣余額的乘積,每個代幣余額都在“池”中占到一定比例權重。

幣情觀察室 | 揭秘莊家操盤手法 主力是如何血洗散戶?:4月9日19:00,金色盤面邀請行情大V 幣圈纏論狙擊手做客金色財經《幣情觀察室》直播間,將分享《揭秘莊家操盤手法 主力是如何血洗散戶?》,敬請關注,掃描下圖二維碼即可觀看直播![2020/4/9]

目前,Balancer有兩種“池”,分別是專用池和共享池。專用池里的資產僅由一個地址擁有,擁有該地址的用戶可以完全控制交易費、投資組合權重、價值等。而共享池里的資產則是分布在多個地址中,但是有貢獻的用戶無法更改參數,他們只能為協議提供流動性。在專用池中,只要與該池進行交易并產生交易費,所有賺到的錢都會被流動性池所有者獲得;而在共享池中,每個貢獻者都可以從與該池中進行的交易里賺取交易費,不同資產貢獻者所獲得的交易費比例與其在“池”中所占的流動性份額比例相關。

幣情觀察室 | 今天 是否重演2019年的4.2爆拉行情?:4月2日15:00,金色盤面邀請無人區做客金色財經《幣情觀察室》直播間,將分享《今天,是否重演2019年的4.2爆拉行情?》,敬請關注,掃描下圖二維碼即可觀看。[2020/4/2]

現在,許多交易者不會像平常一樣直接通過加密貨幣交易所進行交易,而是會去使用Balancer的流動性池。這是由于首先Balancer不使用外部價格預言機,這意味著其流動性池中的資產價格不一定與現實世界中相同資產的價格保持相關;其次,Balancer通過調整每個池中各種資產的價格,為交易者提供了重要的套利機會,因為他們經常可以在資產池中發現不同代幣資產存在難以置信的競爭,所以能讓交易者獲得更有利的價格。不僅如此,使用Balancer投資組合進行交易對Balancer也是有利的,因為他們可以利用自己的資金池獲得不同的套利機會并賺取交易費,這些交易費可以重新分配給各個代幣流動性貢獻者,為相關用戶提供真正的增值。

值得一提的是,Balancer協議的資產管理規模目前已經達到1億美元。通過流動性池的表現,可以看出Balancer驚人的獲利能力。Balancer的確有能力向用戶提供非常真實的價值,畢竟加密貨幣是否能夠受用戶歡迎關鍵還是要看如何管理資產并獲得最大化利潤。未來,流動性挖礦勢必會成為DeFi行業中不可或缺的一部分。

本文部分內容編譯自雅虎財經

Tags:NCEBalancerBALANCHibiki FinanceMagic BalancerBeglobalDAONotional Finance

比特幣交易
比特幣:BTC面臨關鍵阻力位,日內調整概率大

作者|哈希派分析團隊 數據:長期持有者的加密錢包中BTC數量持續增加:金色財經報道,盡管最近加密貨幣市場出現下跌,但長期持有者的加密錢包中的比特幣(?BTC)數量持續增加.

1900/1/1 0:00:00
《南華早報》專訪 Amber CEO: LinkedIn 創始人新書對我創業之路的啟發

本文轉載翻譯自香港銷量最高的英文收費報紙《南華早報》 原文作者: RichardLord ???????? 原文標題: HowLinkedInfounder’sbook,Blitzscaled.

1900/1/1 0:00:00
PSC:數字經濟之父 Don Tapscott:區塊鏈重塑世界格局,如何從現實走向未來的領導力?

7月17日,“新生·澳門產業區塊鏈協會成立大會”在橫琴召開。會上,《區塊鏈革命》作者、數字經濟之父DonTapscott帶來主題為“制造變革”的演講.

1900/1/1 0:00:00
SDT:穩定幣市值猛增140%,需求飆升,能否“助推”比特幣牛市?

近日,穩定幣總市值突破120億美元,引發了市場討論與關注。穩定幣作為加密資產交易的價值媒介,對加密領域的影響至關重要.

1900/1/1 0:00:00
FIL:24.8萬元一臺的Filecoin礦機,能回本嗎?

本文來源:一本區塊鏈,原題《史上最貴ICO項目Filecoin,只是“價值500億美元的空氣”?》 作者:棘輪比薩 ICO四年之后,有消息稱,幣圈明星項目Filecoin,可能要主網上線了.

1900/1/1 0:00:00
INK:暴漲250%的Link 能穩站穩市值前十?

在近來大熱吸睛的DeFi版塊中,預言機項目Chainlink的代幣Link無疑是最耀眼的主角——一個月內漲幅高達250%,6號以來日線更是幾乎走出了90°的步伐.

1900/1/1 0:00:00
ads